Mercado 23 de setembro de 2009 – #348

É hora de voltar / entrar para a Bolsa ?

A Moody´s, uma das principais agências internacionais de classificação de risco, decidiu elevar ao nível de "grau de investimento" , ou seja, a nota da dívida pública brasileira (externa e interna). Com o novo rating ( classificaçào) , o Brasil tem avaliação positiva de todas as maiores agências avaliadoras, incluindo a Standard & Poor´s e a Fitch. A pergunta que surge então aos nosso leotores, é o que isso muda para o investidor individual ? Na verdade, após haverem ocorrido em curto intervalo de tempo as duas primeiras elevações do Brasil a grau de investimento,  efetivamente o volume na Bolsa de Valores aumentou e o mercado ficou mais líquido, isto por conta de um fluxo maior de pessoas operando. A recente nova classificação, no entanto, é provável que não traga um brusco crescimento, mas sim uma continuidade. Bastante possível sim, é que sejam abertos espaços para novos IPOs, o que é bom para as empresas, para a economia brasileira e para o investidor individual. Entretanto a alocação dos recursos individuais para investimento, deve levar em conta o perfil e o objetivo do investidor, ou seja , quem tem planos de curto prazo deve ficar fora da renda variável,  já aqueles cujos planos vizualizam prazo maior, e no momneto está fora do mercado de renda variável, deve começar a pensar seriamente em entrar na busca de uma melhor remuneração do seu patrimônio. Lembrando, que o Ibovespa estava aos 73.500 pontos no mes de maio de 2008, caiu aos 29.435 no final de outubro do mesmo ano, e está hoje praticamente nos 61.000 pontos, e com mais de 60% de valorização no ano ( quase uma media minima das principais blue chips). Ativos de renda fixa, embora seguros, estão com a rentabilidade cada vez mais reduzida, a ponto de estarem sendo migrados para a "poupança", investimento até pouco tempo classificada dentre os de menor rentabilidade. E para quem gostava de investir em dolar, por exemplo, e fechou hoje com 23,53% de desvalorização no ano. Finalizando, é fundamental que o investidor traçe sua estratégia, levnado em conta o prazo que lhe convém ou que seja necessário, com certo conforto estabelecendo o seu grau de tolerância ao risco, ou seja, avaliando devidamente os aspectos rentabilidade, risco e liquidez, que estão presentes em qualquer tipo de investimento.

Principais bolsas norte-americanas com recuo.

Lá fora,  os principais mercados globais não resistiram a um movimento de realização de lucros e fecharam a sessão de de hoje no campo negativo. O destaque da sessão foi a decisão do Fomc (Federal Open Market Committee), comitê de mercado aberto do Federal Reserve, em manter do juro básico norte-americano na faixa entre 0% e 0,25% ao ano, menor patamar de sua história, "por um extenso período de tempo". O segmento de commodities também pressionou o encerramento negativo dos índices, em meio ao forte recuo dos contratos de petróleo após o relatório semanal apontar aumento dos estoques norte-americanos da commodity. Os bancos consolidaram a tendência negativa, com ações do setor, como JP Morgan (-3,03%), Citigroup (-2,80%), figurando entre os destaques de volume negociado e magnitude de perdas. Na outra mão, os ativos da montadora Ford dispararam 4,99% na sessão, após seu CEO (Chief Executive Officer) afirmar que espera uma melhora nas vendas nos próximos dois anos e que a companhia volte a ser lucrativa a partir de 2011. Também as bolsa européias, apesar de operarem no positivo durante a manhã, acabaram perdendo o fôlego no final do pregão e fecharam a quarta-feira sem tendência definida, sendo que os dados positivos sobre a economia da região, que anunciam na Europa um aumento do sentimento de iminência da recuperação, não prevaleceram sobre as notícias vindas dos Estados Unidos.

 

Já o Petróleo,   respondendo ao aumento não esperado nos estoques norte-americanos do produto, recuaram para abaixo do US$70, lembrando que os EUA são o maior consumidor mundial de óleo bruto. Em Londres o BRENT fechou a US$ 67,99 ( forte recuo de 3,60% )  e em Nova York, na Nymex fechou cotado a US$ 68,97 por barril (  forte recuo de 3,88% ). Surpreendendo os analistas, os estoques de petróleo dos Estados Unidos interromperam a sequência de quedas e avançaram a 335,6 milhões de barris na última semana, conforme divulgado pela Departamento de Energia do país.

Por aqui,  assim como nos mercados globais que também encerraram com perdas, depois de três sessões consecutivas de alta , e apesar de ter ensaiado um retorno ao campo positivo logo em seguida do anúncio do Fed, o índice doméstico não resistiu ao forte movimento de realização de lucros e encerrou no vermelho, com perdas generalizadas e quase na minima do dia. Hoje as perdas foram lideradas pelo setor imobiliário, com recuo dos ativos da Rossi, Gafisa e Cyrela, em meio a declarações do Barclays de que o Banco Central brasileiro vai elevar as taxas de juros em julho para amenizar a trajetória inflacionária.  Oscilando entre os 60.477 pts. e os 61.630pts, com um um volume financeiro de R$ 5,81 bilhões, o IBOVESPA, acabou fechando aos 60.496 pontos, representando uma queda de 1,62% em relação ao fechamento anterior. No diário , em movimento lateral, estabeleceu uma nova RES nos 61.493 pts.
Atenção :  Subsidiado pela média móvel exponencial de 5 dias, próxima dos 60 mil pontos, o indice firme em tendência de alta, mas os sinais de que o mercado está saturado após praticamente 11 pregões de valorizações começam a se intensificar. Deixando para trás o último patamar, o Ibovespa enfrentará novamente os dois suportes mais importantes desta tendência de alta, postados em 58.633 pontos e 57.900 pontos, sobre a média móvel exponencial de 21 dias e de 5 semanas, de outro, o rompimento da banda superior da congestão no intraday abrirá espaço para o mercado brasileiro testar as resistências em 61.300 pontos( TESTOU ONTEM ), 62.000 pontos e 63.400 pontos, principal objetivo de alta.

As maiores poucas e maiores altas do dia ficaram por conta da Embraer ON ( 1,56% ), VCP ON ( 1,01% ), BMFBovespa ( 0,33% ), JBS ON ( 0,22% ) e ALL UNT ( 0,15% ). As maiores perdas do dia, ficaram por conta Rossi Res ON ( 4,68% ), Gafisa ON ( 4,54% ), Redecard ON ( 4,23% ), Cyrela R ON ( 3,99% ) e Klabin PN ( 3,91% ).  

Já o dolar comercial,  em movimentada sessão, encerrou com rceuo pela segunda sessão consecutiva, e atingiu sua menor cotação desde o dia 12 de setembro de 2008.  A moeda norte-americana fechou cotada hoje a R$1,7850 representando um recuo de 0,67% em relação ao fechamento anterior. No mes a desvalorização é de 5,40% e no ano de 2009 a desvalorização chega a 23,53%. No mercado paralelo  recuou e foi negociada a R$1,9100, representando um ágio de 7,00% em relação ao dólar comercial.

INDICES INTERNACIONAIS

Dow Jones - queda de 0,83%

Standard & Poor’s 500 - queda de 1,01%

Nasdaq - queda de 0,69%

FTSE 100 - queda de 0,06%

Nikkei - queda de 0,70%

  Merval - queda de 0,71%

WINFUT      queda de 1,44%  -  60.720,00pontos - no ano 59,79%

 IBOVESPA queda de 1,62%  -  60.496,19 pontos - no ano 61,11%

Segue abaixo o fechamento de hoje dos principais ativos e ao lado o resultado acumulado de 2009.

- BVMF3    alta de        0,33%  -    12,30   ( MIN 12,24, MAX 12,62 ) no ano 108,83%

- PETR4   queda de    1,64%  -    34,26   ( MIN 34,26, MAX 34,98 ) no ano 50,00%

- VALE5   queda de     1,24%   -   35,56   ( MIN 36,56, MAX 37,24 ) no ano 53,03%

- GGBR4  queda de     2,59%   -   24,06   ( MIN 24,05, MAX 24,81 ) no ano 59,76%

- ITUB4    queda de      1,64%   -   33,49   ( MIN 33,40, MAX 34,31 ) no ano 28,31%

- CSNA3  queda de     2,01%   -   53,65   ( MIN 53,43, MAX 54,95 ) no ano  85,00%

- USIM5    queda de     1,51%   -   46,90   ( MIN 46,80, MAX 47,80 ) no ano  76,85%

- CYRE3  queda de      3,99%   -   23,60    ( MIN 23,40, MAX 24,83 ) no ano 159,91%

- RSID3    queda de     4,68%   -  14,66    ( MIN 14,44, MAX 15,34 ) no ano 290,81%

IBOVESPA -  Subiu 0,22% nos quando atingiu a máxima do dia. Inveretu a passou o restante do intraday me movimento laterlal, entrando em forte queda a partir das 15:40 horas quando acabou fechando quase na minima do dia aos 60.496 pontos, representando uma queda de 1,62% em relação ao fechamento anterior. No diário , em movimento lateral, estabeleceu uma nova RES nos 61.493 pts.

Atenção :  Subsidiado pela média móvel exponencial de 5 dias, próxima dos 60 mil pontos, o indice firme em tendência de alta, mas os sinais de que o mercado está saturado após praticamente 12 pregões de valorizações começam a se intensificar. Deixando para trás o último patamar, o Ibovespa enfrentará novamente os dois suportes mais importantes desta tendência de alta, postados em 58.633 pontos e 57.900 pontos, sobre a média móvel exponencial de 21 dias e de 5 semanas, de outro, o rompimento da banda superior da congestão no intraday abrirá espaço para o mercado brasileiro testar as resistências em 61.300 pontos ( TESTOU ONTEM ),  62.000 pontos e 63.400 pontos, principal objetivo de alta.

MIN do dia 60.477 pontos / MAX do dia 61.630 pontos 

Comments (4)

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